Den richtigen Early-stage Investor für Dein Startup zu finden ist nicht leicht. Wer der richtige Investor für Dich ist, hängt ab von
- der Investitionsphase (Pre-Seed, Seed, Series A, Series B),
- dem Investitionsbedarf (Anschubfinanzierung, Geschäftsausbau, Wachstumsbeschleunigung, Skalierung) und
- der strategischen Ausrichtung (Finanzinvestoren, strategische Investoren).
Je nachdem, in welcher Phase Du eine Finanzierung benötigst, wirst Du Dich entscheiden, ob Du
- hauptsächlich finanzielle Unterstützung und das in größerem Maßstab oder
- lediglich eine Anschubfinanzierung, dafür aber zusätzlich wertvolle operative Unterstützung brauchst.
Das Angebot ist vielfältig
In Deutschland gibt es eine vielfältige Landschaft an Early-Stage-Investoren, die sich auf unterschiedliche Arten von Startups und Branchen spezialisieren. Diese Investoren spielen eine entscheidende Rolle in der frühen Phase von Startups, indem sie Kapital, Netzwerke und Know-how zur Verfügung stellen. Zu den prominenten Early-Stage-Investoren gehören Angel-Investoren, Seed Fonds, Acceleratoren, Family Offices und Corporate Venture Capitalists (CVC).
Angel-Investoren
auch Business Angel genannt, sind in der Regel Einzelpersonen, die ihr eigenes Kapital in vielversprechende Startups investieren. Sie können Dir aber nicht nur mit finanziellen Mitteln, sondern vor allem auch mit ihrer Managementerfahrung, ihren Branchenkenntnissen und ihrem Netzwerk unter die Arme greifen. Sie sind besonders nützlich für Dein Startup, wenn es sich noch in der Ideen- oder Prototypenphase befindet.
Acceleratoren
sind Programme, die Startups innerhalb eines bestimmten Zeitraums intensiv unterstützen, oft mit umfangreichen Beratungs- und Betreuungsleistungen. Sie vermitteln Mentoren und Coaches sowie Kontakte zu potentiellen ersten Kunden und Investoren. Manche bieten auch working spaces zur freien Nutzung. Sie sind besonders geeignet für Startups, die schnell skalieren möchten und von der strukturierten Unterstützung und den Netzwerkmöglichkeiten profitieren können.
Family Offices
eignen sich besonders dann für Dein Startup, wenn Du eine stabile und langfristige Finanzierungsquelle suchst. Diese Art von Investoren kann auch wertvolle Netzwerke und Ressourcen bieten, insbesondere wenn das Family Office Erfahrungen in der Branche Deines Startups hat. Zudem sind Family Offices oft bereit, in späteren Finanzierungsrunden weiteres Kapital zur Verfügung zu stellen, was für das Wachstum Deines Startups entscheidend sein kann.
Corporate Venture Capital (CVC)
sind Investment-Arme von etablierten Unternehmen, die in Startups investieren, um Zugang zu innovativen Technologien oder Geschäftsmodellen zu erhalten. CVCs eignen sich für Dein Startup, wenn Du Synergien mit größeren, etablierten Unternehmen suchst und von deren Ressourcen profitieren könntest.
Venture Capital Gesellschaften (VC)
sind oftmals als Fonds organisiert und investieren das Kapital ihrer Anleger. Ihr Ziel ist es, ihre Anteile an jungen Innovationsunternehmen innerhalb von 3-7 Jahren mit einer möglichst hohen Rendite zu veräußern. Sie lassen mehrheitlich Dir als Gründer:in freie Hand, da sie rein finanzielle Ziele verfolgen. Erfahre noch mehr über VCs und die VC Finanzierung in diesem Artikel.